چرخه بازار چیست؟

قیمت بازار به سختی کاملاً استاتیک است و از منطقه قیمت تا منطقه قیمت نوسان می کند. بازارهای سهام و کالاها به ویژه برای دوره های مکرر و تکراری فراز و نشیب که چرخه آنها را تعریف می کند ، شناخته شده است.

تعریف چرخه بازار

بازار اوراق بهادار روندها و الگوهای مختلفی را در محیط های مختلف ، معمولاً:

• محیط های تجاری
• چارچوبهای حقوقی
• شرایط عملیاتی و ،
• غالب موقعیت های سیاسی

این روند منجر به ایجاد مراحل مختلف بازار ، معروف به چرخه بازار می شود.

نحوه تعریف چرخه بازار

یک چرخه بازار معمولی معمولاً از چهار مرحله مختلف تشکیل شده است که هر یک از آنها یک روند خاص را نشان می دهد که در بازار حاکم است.

بدون اینکه چیزها بیش از حد پیچیده شود ، به طور سنتی دو راه برای کسب موفقیت در بازار سهام وجود دارد: 1) کم خرید و فروش بالا ، یا 2) خرید بالا و فروش بالاتر. برای انجام این کار ، یک معامله گر یا سرمایه گذار باید 4 مرحله از هر چرخه بازار را درک کند:

1. تجمع

این مرحله کمترین نقطه سابقه قیمت سهام را نشان می دهد. البته ، درک این موضوع از قبل مقدس مقدس است و بسیار ساده تر از آنچه گفته می شود. با این حال ، چنین قیمت ها گاهی اوقات پس از روند نزولی قابل توجه به وجود می آیند. قیمت سهام اغلب بسیار پایین است و به نظر می رسد در حال پایین آمدن است.

در این مرحله مشارکت شرکت کنندگان مختلف "پول هوشمند" مانند:

• خودی شرکت ها: این کلاس از افسران ارشد یک شرکت است که به طور کلی از اطلاعات مادی آگاه هستند ، که در حوزه عمومی در دسترس نیست.

• سرمایه گذاران ارزش: اینها یک کلاس درخشان اما پرشور از سرمایه گذاران هستند که به دنبال خرید سهام با تخفیف های شیب دار هستند ، گاهی اوقات بیش از دو سوم از "ارزش ذاتی" خود. سرمایه گذاران ارزش هرگز پرداخت نمی کنند و به دنبال تخفیف های عمیق هستند.

• معامله گران باتجربه: این بازیکنان حتی ممکن است اصول دارایی مورد نظر را درک نکنند ، اما متخصصان تجزیه و تحلیل روند بازار هستند و توجه خواهند کرد که قیمت ها در حال پایین آمدن هستند و می توانند آنها را برای یک سیگنال خرید بالقوه قرار دهند.

چنین شرکت کنندگان معمولاً در مرحله انباشت وارد بازار می شوند ، با فرض اینکه بدترین ها گذشته است و شاید بازار حتی بیش از حد به سمت کوتاه گسترش یابد.

2. نشانه گذاری

همه بازارها تحت تأثیر نیروهای تقاضا و عرضه قرار دارند. از آنجا که این تئوری مبتنی بر چرخه های بورس سهام (که با گذشت زمان افزایش می یابد) است ، این مرحله معمولاً به صعود اشاره دارد. در این مرحله انباشت ، بازار خرید تهاجمی زیادی را تجربه می کند. همیشه یک خریدار برای هر فروشنده در بازار وجود دارد ، اما در این حالت به این معنی است که برای هر معامله گر یا سرمایه گذار که مایل به فروش اوراق بهادار خود است ، یک خریدار وجود دارد که مایل است آن را با هر قیمتی به نظر برساند.

این پویا به این معنی است که بازار در مرحله ای قرار دارد که قیمت ها به طور پیوسته در حال افزایش است و موج دوم خرید است ، که اولین مرحله از تجمع کمتر است.

3. توزیع

پس از شاهد دو موج خرید ، بازار برای این مرحله به یک دوره محدود به اقدامات قیمت باز می گردد. هر پول "هوشمندی" که این حرکت را به خود جلب کرده است ، اکنون به دنبال فروش و پول نقد آنها خواهد بود ، در حالی که مطمئن می شوید که بازار را پایین نمی آورید.

شناسایی در زمان واقعی ممکن است دشوار باشد ، اما این مرحله یک مرحله صعودی است. جایی که قیمت ها در حال دور شدن هستند و می توانند شروع به سقوط کنند.

با این تغییر در احساسات ، ممکن است بازار گاوهای قوی مخلوط تر شود ، این تغییر باعث می شود که شروع یک حرکت رو به پایین در قیمت ها باشد.

4. علامت گذاری

این مرحله آخر یک چرخه بازار معمولی در مرحله توزیع ایجاد می شود ، موجی از فروش سنگین که منجر به پایین تر و پایین تر می شود.

چه سود یا حتی فروش کوتاه ، بازار وارد مرحله Markdown شده است.

این مهم است که برای معامله گران یا سرمایه گذاران که این حرکت را به خود جلب کرده اند ، اما شروع مرحله Markdown را از دست داده اند تا بیش از حد احساساتی نشوند ، زیرا سود کاغذ آنها به طرز چشمگیری کاهش می یابد.

از طرف دیگر ، زمان شروع انتخاب پایین نیست. درست است ، پس از اتمام مرحله علامت گذاری ، یک مرحله تجمع می تواند شروع شود و کل چرخه می تواند دوباره تکرار شود. احتیاط این که هیچ کس نمی داند مرحله علامت گذاری تا چه مدت دوام خواهد داشت و چه زمانی مرحله تجمع آغاز می شود. بنابراین ، استفاده از تکنیک های دقیق مدیریت ریسک بسیار مهم است.

انواع چرخه بازار

چرخه های مختلف بازار و الگوهای مرتبط با آنها را نیز می توان از طریق دو تئوری اصلی چرخه ، که عبارتند از:

چرخه انتخابات ریاست جمهوری

این تئوری سعی دارد الگوی بورس سهام پس از انتخاب رئیس جمهور جدید در ایالات متحده را درک کند.

طبق این چرخه انتخابات ، بورس سهام در سالهای مختلف ریاست جمهوری به شرح زیر رفتار می کند:

چرخه قیمت کالا

با توجه به ارتباط ذاتی آنها به عرضه و تقاضای منابع ، بازارهای کالاها اغلب الگوهای چرخه ای واضح را تجربه می کنند.

مراحل اصلی چرخه بازار کالاها عبارتند از:

• افزایش تقاضا برای کالا
• یک عرضه محدود

• کاهش تقاضا برای کالا
• عادی سازی عرضه

طبق اعلام بانک جهانی ، چرخه کالاها به طور متوسط تقریباً 6 سال به طول می انجامد.

نتیجه

مراحل مختلف یک چرخه بازار را تعریف می کند ، که Typicall به چهار مرحله بازار تقسیم می شود: انباشت ، نشانه گذاری ، توزیع و علامت گذاری.

چرخه های بازار به معنای یک گریل مقدس نیست که دقیقاً به شما می گوید قیمت ها در کجا و کجا هدایت می شوند ، اما می توانند برای دانستن اینکه در حال حاضر بازار در چه محیطی قرار دارد بسیار مفید باشد.

از این رو ، هر معامله گر و سرمایه گذار باید از تمام چرخه های اصلی بازار برای مدیریت ریسک و همچنین تولید بالقوه آلفا برخوردار باشند.

معامله گران در جامعه ما همیشه در حال بررسی روشهای جدید برای جستجو در بازار هستند و این شامل چرخه ها نیز می شود. امروز به صورت رایگان به مکالمه بپیوندید.