پول شما چقدر ایمن است؟در اینجا راهنمای سرمایه گذار برای ارزیابی ریسک وجود دارد

در 11 نوامبر ، FTX ، سومین مبادله بزرگ رمزنگاری در جهان در آن زمان از زمان ، ورشکسته شد. این امر باعث شد تا بسیاری از سرمایه گذاران در جهان ثروتمند ، به ویژه ایالات متحده ، از خواب بیدار شوند که خطرات سرمایه گذاری را که قبلاً به آنها فکر نکرده بودند ، از خواب بیدار شدند.

در حالی که رمزنگاری با تعریف بسیار آنها یک روش بسیار پرخطر برای سرمایه گذاری است ، همه سرمایه گذاری ها به نوعی خطر در ارتباط با آنها دارند. مشکل این است که بسیاری از سرمایه گذاران این خطرات را به هیچ وجه یا خوب درک نمی کنند. در این سناریو ، شروع یک سال جدید ممکن است به اندازه هر زمان مناسب باشد ، برای درک خطرات مرتبط با اشکال مختلف سرمایه گذاری به روشی منظم و آگاه. پس بزن که بریم.

سپرده های بانکی

بیشتر مردم فکر می کنند که سپرده های بانکی 100 ٪ ایمن هستند. اما ، حداقل از لحاظ نظری این درست نیست. شرکت بیمه سپرده و ضمانت اعتبار (DICGC) ، یک شرکت تابعه کاملاً متعلق به بانک ذخیره هند (RBI) ، سپرده های بانکی را به میزان 5 پوند در تمام شعب یک بانک بیمه می کند. از این رو ، اگر یک بانک شلوغ شود ، از لحاظ تئوری این همان چیزی است که بهبودی حتی برای سپرده گذاران که سپرده های بیشتر از 5 پوند را دارند ، خواهد بود. اما در گذشته ، چنین وضعیتی به ندرت در مورد بانکهای تجاری بوجود آمده است زیرا RBI یا تصمیم گرفته است که بانک را با برخی از بانک های دیگر ادغام کند یا نجات را ترتیب دهد.

چند سال به عقب ، هنگامی که بله بانک دچار مشکل شد ، کنسرسیومی از بانک ها به رهبری بانک دولتی هند به نجات خود رسید. قبل از این ، بانک جهانی اعتماد ، یک بانک خصوصی که دچار مشکل شد ، با بانک تجارت شرقی متعلق به دولت ادغام شد. با وجود این سابقه گذشته ، سپرده گذاران باید چند مورد را در ذهن خود نگه دارند.

اول ، داشتن چندین حساب بانکی ضروری است. در حالی که ممکن است بانک های تجاری دیگر شلوغ نشوند ، همیشه دوره هایی وجود دارد که اگر یک بانک دچار مشکل شود ، برداشت ها محدود می شوند. از این رو ، همیشه منطقی است که پس انداز را در حداقل سه حساب بانکی گسترش دهیم.

دوم ، مهم است که به نرخ وام های بد بانک که با آن سر و کار دارد ، نگاه کنیم. وام های بد عمدتا وام هایی هستند که برای مدت 90 روز یا بیشتر بازپرداخت نشده اند.

اگر نرخ وام های بد یک بانک در دو رقم باشد - این برای هر 100 پوند وام داده شده توسط بانک ، 10 پوند به طور پیش فرض شده است - این منطقی است که پول را از آن بانک برداشت و آن را در برخی از بانک های دیگر واریز کنید. در حالی که هیچ بانک تجاری مجاز به شلوغی نخواهد بود ، نکته این است که بانکی که مشکل مالی دارد ، واقعاً هیچ چیز اضافی را به سپرده گذاران ارائه نمی دهد. و با توجه به اینکه تعداد زیادی از بانکهای تجاری در آنجا وجود دارند ، برخورد با یک بانک که از نظر مالی خوبی است ، منطقی تر است.

سوم ، برخورد بیشتر با بانکهای تجاری (بانکهای خصوصی ، بانکهای بخش دولتی یا بانکهای خارجی) و جلوگیری از بانکهای تعاونی معقول تر است. در سال 2022 ، RBI مجوزهای 12 بانک تعاونی را لغو کرد. این بدان معنا نیست که همه بانکهای تعاونی به معنای مشکل هستند. اما با توجه به اینکه بسیاری از بانکهای تعاونی در آنجا وجود دارند ، در کنار یک سپرده گذار غیرممکن است که بفهمد کدام بانک تعاونی در شکل خوبی است و کدام یک نیست.

Mint Premium همه را ببینید

برای اینکه کارخانه جهان باشد ، هند باید تولید خود را برطرف کند.

چگونه Archite Gupta از Clear اظهارنامه های مالیاتی خود را ثبت می کند

آنچه هند به دست آورد - و از دست داد - از حداقل G20 خارجی.

چگونه SEBI می تواند در تجارت خودی گیره شود

وب سایت DICGC 1،505 بانک تعاونی شهری و 352 بانک تعاونی مرکزی منطقه را ذکر کرده است. عدم تقارن اطلاعات بین بانکهای تعاونی و سپرده گذاران آینده نگر بسیار زیاد است.

صندوق های متقابل بدهی

بسیاری از سرمایه گذاران فکر می کنند که وجوه متقابل بدهی تقریباً شبیه به سپرده های ثابت بانکی است و می توان آن را پر کرد ، آن را تعطیل کرد و آن را فراموش کرد. اما اینگونه نیست که همه چیز کار کند. اول و مهمتر از همه ، انواع مختلفی از صندوق های متقابل بدهی وجود دارد.

بسیاری از صندوق های متقابل بدهی آنچه را که به عنوان ریسک نرخ بهره شناخته می شود ، حمل می کنند. این خطر چیست؟صندوق های متقابل بدهی در اوراق قرضه انواع مختلف سرمایه گذاری می کنند. اوراق قرضه اوراق بهادار مالی است که توسط دولت ها و شرکت های خصوصی برای وام گرفتن پول صادر می شود. این اوراق نرخ معینی از بهره پرداخت می شود. با بالا رفتن نرخ بهره ، اوراق جدیدتر که صادر می شوند با پرداخت نرخ بهره بالاتری نسبت به موارد قدیمی تر ، به پایان می رسند. در این سناریو ، سرمایه گذاران احتمالاً از اوراق قرضه قدیمی تر می فروشند و اوراق قرضه جدیدتر خریداری می کنند. از این رو ، قیمت اوراق قرضه قدیمی کاهش می یابد و ارزش خالص دارایی (NAV) یک واحد واحد از بسیاری از صندوق های متقابل بدهی نیز به دست می آید. در سناریویی که نرخ بهره در حال افزایش است ، صندوق های متقابل بدهی ، که به خوبی مدیریت نمی شوند ، می توانند بازده منفی یا بازده بسیار کم برای آن موضوع را بدهند.

دوم ، صندوق های متقابل بدهی ریسک پیش فرض را به همراه دارد. این امکان وجود دارد که یک شرکت خصوصی که با پرداخت نکردن بهره یا بازپرداخت مبلغ اصلی ، اوراق قرضه ، پیش فرض را صادر می کند. چنین سناریوهایی در گذشته بازی کرده اند. همچنین ، مدیران صندوق شناخته شده اند که در اوراق قرضه با کیفیت پایین که بازده بالایی را پرداخت می کنند ، به منظور افزایش بازده سرمایه گذاری می کنند. برخی از مدیران صندوق حتی مستقیماً به مروج پول وام داده اند و نه شرکت های آنها.

بنابراین ، وجوه متقابل بدهی چندین نوع خطرات مختلف را به همراه دارد و از این رو ، اگر با انواع مختلف صندوق های بدهی و خطرات آنها آشنا نیستید ، بهتر است از این کار دور شوید. سرانجام ، لازم به یادآوری است که صندوق های بدهی ذاتاً پیچیده تر از صندوق های متقابل سهام عدالت هستند و هرکسی که یک صندوق بدهی را با یک سپرده ثابت برابر کند ، اساساً گمراه کننده است.

صندوق های متقابل عدالت

در گذشته ، مدیران صندوق های صندوق های متقابل سهام شناخته شده بودند که به "جلوی اجرای" می پردازند. در این حالت ، آنها با مروج های سایه دار معامله می کنند و با خرید آن قیمت سهام را بالا می برند. علاوه بر این ، مدیران صندوق نیز تمایل دارند با سهام یا بخش هایی که طعم فصل هستند ، از بین بروند (یا حتی مجبور به آن هستند). در حالی که حرکت روشن است ، این به نفع آنها است. اما وقتی حرکت از بین می رود ، همانطور که در نهایت انجام می شود ، بازده آنها ضرب و شتم گسترده ای می شود.

بهترین راه برای جلوگیری از این خطرات ، سرمایه گذاری در صندوق های متقابل شاخص یا صندوق های معامله شده مبادله (ETF) است. در چنین مواردی ، صندوق متقابل مجبور است سهام را که یک شاخص خاص را تشکیل می دهند ، به همان نسبت نسبت آنها در شاخص خریداری کند. البته موسسات مالی بزرگ حتی می توانند سهام بزرگی را که بخشی از محبوب ترین شاخص ها هستند ، جمع کنند. از این رو ، برخی از خطر همیشه باقی مانده است.

کارگزاری سهام

سهام از طریق کارگزاری های سهام خریداری و فروخته می شود. بنابراین ، چه اتفاقی می افتد در شرایطی که یک کارگزاری سهام شلوغ شود؟در هند ، سهام به صورت الکترونیکی با یا اوراق بهادار ملی سپرده گذاری آموزشی ویبولیتین (NSDL) یا اوراق بهادار مرکزی سپرده گذاری Ltd. (CDSL) برگزار می شود. بنابراین ، یک کارگزار سهام فقط خرید و فروش سهام را تسهیل می کند.

از این رو ، یک کارگزار سهام در حال حرکت هیچ تاثیری در سرمایه گذاری های سرمایه گذار ندارد. سرمایه گذار فقط باید یک حساب جدید DEMAT را با یک کارگزار دیگر باز کند. البته ، در مدت زمان لازم برای انجام این کار ، ممکن است سرمایه گذاران نتوانند سهام خود را که قبلاً در اختیار دارند بفروشند. این ریسکی است که توسط سرمایه گذار انجام می شود.

علاوه بر این ، کارگزاری های سهام نیز به نمایندگی از سرمایه گذار بودجه دارند. چه اتفاقی برای این وجوه می افتد وقتی کارگزاری شلوغ می شود؟صندوق حفاظت و آموزش سرمایه گذار (IBEF) هیئت اوراق بهادار و مبادله هند (SEBI) چنین وجوهی را تا حد 25 پوند لک بیمه می کند. سرمایه گذار باید طی یک دوره سه سال از کارگزار سهام شرکت کند. یک راه ساده در مورد این مشکل انتقال هرگونه وجوهی که با یک کارگزار سهام به یک حساب بانکی به طور مرتب منتقل می شود. با استفاده از روش های مختلف انتقال پول در حال حاضر ، چنین نقل و انتقالات سریع ، ارزان و حتی رایگان برای آن موضوع است.

کالاهای

ETF ها وجوه متقابل هستند که می توانند مستقیماً مانند سهام در بورس اوراق بهادار خریداری و فروخته شوند. در هند ، ETF های طلا و نقره ای که در طلا و نقره سرمایه گذاری می کنند ، در دسترس هستند.

ایده در اینجا سرمایه گذاری در طلا/نقره به طور غیرمستقیم و بدون سردرد داشتن و ذخیره آنها از نظر جسمی است. در حقیقت ، ETF های نقره ای فقط اخیراً در هند راه اندازی شده اند. نقره در گذشته اخیر بازده خوبی داده است (بسته به جدول زمانی خاص که مورد توجه قرار می گیرد). این بازگشت نزدیک به 19 ٪ در دو دوره دوره بین اکتبر 2022 و پایان دسامبر 2022 است. علاوه بر این ، بازده گسترده ای را بین اواسط مارس 2020 و پایان دسامبر 2022 داده است.

با این وجود ، طی یک دهه گذشته ، نقره فقط 1. 8 ٪ در سال بازپرداخت کرده است که حتی از حساب پس انداز یک بانک نیز پایین تر است. بازده 1. 8 ٪ در سال بیش از 10 سال ، بازده مطلق کمی بیش از 19 ٪ است. از این رو ، نقره بازده مشابهی را طی یک دوره 10 ساله و همچنین دو ماه تحویل داده است ، به این معنی که قیمت این فلز بسیار بی ثبات است.

با توجه به این ، قبل از سرمایه گذاری در یک کالای ETF ، ارزش دارد بفهمید که کالا چقدر بی ثبات است. قیمت نقره در حال افزایش است و همچنین با سرعت بسیار سریع سقوط می کند.

ارزهای مجازی

مهمتر از همه ، وضعیت حقوقی Cryptos هنوز در هند مشخص نیست. دوم ، لازم به یادآوری است که رمزنگاری یک خطر مصنوعی است که به شما امکان می دهد حدس بزنید - هیچ دارایی اساسی وجود ندارد. هنگامی که کسی در سهام سرمایه گذاری می کند ، شخص شرط می بندد که درآمد شرکت زیرین در زمان آینده بالا می رود و این منجر به قیمت بالاتری می شود. به همین ترتیب ، هنگامی که شخص در ETF طلایی سرمایه گذاری می کند ، شرط بندی این است که قیمت طلا بالا می رود. این منطق در مورد Cryptos صدق نمی کند و بزرگترین خطر آنها با توجه به اینکه Cryptos هیچ ارزشی را از دارایی اساسی بدست نمی آورد.

همانطور که فرماندار RBI ، شاکتیکانتا داس در یک گپ اخیر گفت: "آنها [رمزنگاری] کاملاً اساسی ندارند. نه تنها این ، من هنوز هیچ استدلال معتبری در مورد چه کالای عمومی یا هدف عمومی در خدمت آن شنیده ام. هنوز هیچ وضوح در مورد آن وجود ندارد. "

در این سناریو ، قیمت هر رمزنگاری تا زمانی که سرمایه گذاران جدید سرمایه گذاری بیشتری را در آن انجام دهند ، افزایش می یابد.

همانطور که دارن تسنگ ، استفان دیهل و یان آکالین می نویسند که حباب رمزنگاری شده را می نویسند-بازار مارکت ، پوپولیسم فونی ، تکنو-سونوطیسم: "با توجه به ساده تر: تنها هدف در خرید [رمزنگاری] اکنون پیدا کردن شخصی است که هزینه بیشتری را بپردازد. در آیندهاین دارایی است که باید به یک استخر بزرگ و بیشتر از احمق ها معامله شود ، که همه آنها مایل به پرداخت سرمایه گذاران اولیه برای بیش از آنچه پرداخت می کنند. "همانطور که در سال 2022 اتفاق افتاد ، سرانجام جهان از احمق ها خارج می شودبشر

بیش از این ، بسیاری از مبادلات رمزنگاری در کشورهای تنظیم شده ضعیف تنظیم شده است (مانند FTX در باهاما). همانطور که Tseng ، Diehl و Akalin می نویسند: "خطر عمل درگیر شدن با این مبادلات به طور غیرمعمول زیاد است. خطر هک شدن در این صرافی ها قابل توجه است و از نظر تاریخی این امر منجر به انحلال مبادله یا ضرر کامل تمام وجوه مشتری شده است. "

علاوه بر این ، در صورتی که مبادله رمزنگاری شود ، هیچ تسهیلات مانند IBEF SEBI یا بیمه سپرده موجود در مورد بانک ها وجود ندارد. پول رفته پول رفته است.

مشاور املاک

راستش ، این به تنهایی به یک قطعه جداگانه نیاز دارد. با این وجود ، ما در مورد چند خطرات بزرگ سرمایه گذاری در املاک و مستغلات در اینجا بحث خواهیم کرد. اول ، سازنده می تواند پول شما را بگیرد و حتی قبل از شروع پروژه ناپدید شود ، همانطور که با بسیاری از سرمایه گذاران در طول سالها اتفاق افتاده است. دوم ، یک سازنده می تواند در حین ساخت پروژه دچار مشکل شود و منجر به یک خاصیت زیر ساخت و ساز متروکه شود. سوم ، سازنده ممکن است خانه را به موقع تحویل ندهد و وقتی این اتفاق بیفتد ، خریدار که ملک را برای زندگی در آن خریداری کرده است ، باید به پرداخت اجاره و همچنین EMI در وام خانه ادامه دهد.

بنابراین ، این خطراتی است که سرمایه گذاران باید هنگام سرمایه گذاری در دارایی های مختلف از آن آگاه باشند. و امیدوارم که آنها به شما در تصمیم گیری های بهتر سرمایه گذاری در سال که در پیش است ، کمک کنند. سرمایه گذاری مبارک

Vivek Kaul نویسنده Bad Money است.

جای دیگر نعناع

Amit Kapoor & Bibek Debroy می گویند چگونه چالش تأثیر سیاست هند را برآورده می کند. Ajit Ranade می گوید حکم ممنوعیت یادداشت SC دارای جنبه های نگران کننده ای است. Vivek Kaul در مورد شلوار Rishabh ، Lata Mangeshkar و دیوانگی تغذیه چشم می نویسد.

تمام اخبار صندوق متقابل و به روزرسانی های موجود در مورد نعناع زنده را بگیرید. برای دریافت به روزرسانی های روزانه بازار و اخبار تجاری زنده ، برنامه News Mint را بارگیری کنید.