اهمیت اخبار در بازارهای مالی

این ماده تاریخی است ، "به موقع یخ زده". وب سایت دیگر به روز نشده است و به وب سایت های خارجی پیوند می یابد و برخی از صفحات داخلی کار نمی کنند.

اخبار

• اخرین اخبار - جدیدترین خبر ها
• جلسات مطبوعاتی
• اعلامیه ها
• سفارشات اجرایی
• رادیو
• تنظیم رکورد مستقیم

اخبار براساس تاریخ انتصابات حقایق فدرال بال غربی

برای دفتر آزادی فوری دبیر مطبوعات 15 نوامبر 2008

اعلام اجلاس در بازارهای مالی و اقتصاد جهانی

1. ما ، رهبران گروه بیست ساله ، در 15 نوامبر 2008 در میان چالش های جدی برای اقتصاد جهانی و بازارهای مالی ، جلسه اولیه را در واشنگتن برگزار کردیم. ما مصمم هستیم که همکاری های خود را ارتقا دهیم و برای بازگرداندن رشد جهانی و دستیابی به اصلاحات مورد نیاز در سیستم های مالی جهان همکاری کنیم.

2. طی یک ماه گذشته ، کشورهای ما اقدامات فوری و استثنایی برای حمایت از اقتصاد جهانی و تثبیت بازارهای مالی انجام داده اند. این تلاش ها باید ادامه یابد. در عین حال ، ما باید پایه و اساس اصلاحات را ارائه دهیم تا اطمینان حاصل شود که یک بحران جهانی ، مانند این ، دوباره اتفاق نمی افتد. کار ما با این عقیده مشترک هدایت می شود که اصول بازار ، رژیم های تجارت و سرمایه گذاری آزاد و بازارهای مالی به طور مؤثر ، پویایی ، نوآوری و کارآفرینی را که برای رشد اقتصادی ، اشتغال و کاهش فقر ضروری است ، تقویت می کند.

علل اصلی بحران فعلی

3. در دوره ای از رشد جهانی قوی ، رشد سرمایه در حال رشد و پایداری طولانی مدت در اوایل این دهه ، شرکت کنندگان در بازار بدون قدردانی کافی از خطرات به دنبال بازده بالاتری بودند و نتوانستند از دقت کافی استفاده کنند. در عین حال ، استانداردهای ضعیف تحریریه ، شیوه های مدیریت ریسک ناعادلانه ، محصولات مالی به طور فزاینده ای پیچیده و مات و در نتیجه اهرم بیش از حد که برای ایجاد آسیب پذیری در سیستم همراه است. سیاست گذاران ، تنظیم کننده ها و سرپرستان ، در برخی از کشورهای پیشرفته ، خطرات ایجاد شده در بازارهای مالی را به اندازه کافی قدردانی کرده و به آن پرداخته اند ، با نوآوری مالی همگام هستند و یا پیامدهای سیستمیک اقدامات نظارتی داخلی را در نظر می گیرند.

4- عوامل اساسی اساسی در وضعیت فعلی ، از جمله دیگر ، سیاست های کلان اقتصادی متناقض و ناکافی هماهنگ ، اصلاحات ساختاری ناکافی ، که منجر به نتایج ناپایدار جهانی کلان اقتصادی شد. این تحولات ، در کنار هم ، به زیاده خواهی کمک کرده و در نهایت منجر به اختلال شدید بازار شد.

اقدامات انجام شده و انجام می شود

5- ما تا به امروز اقدامات قوی و مهمی را برای تحریک اقتصادهای خود انجام داده ایم ، نقدینگی ، تقویت سرمایه موسسات مالی ، محافظت از پس انداز و سپرده ها ، پرداختن به نقایص نظارتی ، بازارهای اعتباری را بدون یخ زده و در تلاشند تا از موسسات مالی بین المللی اطمینان حاصل کنند (IFIS) می تواند پشتیبانی مهمی از اقتصاد جهانی ارائه دهد.

6. اما برای تثبیت بازارهای مالی و حمایت از رشد اقتصادی باید کارهای بیشتری انجام شود. حرکت اقتصادی در اقتصادهای بزرگ به میزان قابل توجهی در حال کاهش است و چشم انداز جهانی تضعیف شده است. بسیاری از اقتصادهای در حال ظهور بازار ، که به حفظ اقتصاد جهانی در این دهه کمک کرده اند ، هنوز رشد خوبی را تجربه می کنند اما به طور فزاینده ای تحت تأثیر کندی در سراسر جهان قرار می گیرند.

7. در برابر این پیشینه از وخیم تر شدن شرایط اقتصادی در سراسر جهان ، ما توافق کردیم که یک پاسخ گسترده تر سیاست ، بر اساس همکاری های کلان اقتصادی نزدیک تر ، برای بازگرداندن رشد ، جلوگیری از سرریزهای منفی و حمایت از اقتصادهای در حال ظهور بازار و کشورهای در حال توسعه ، مورد نیاز است. به عنوان اقدامات فوری برای دستیابی به این اهداف و همچنین برای رفع چالش های بلند مدت ، ما خواهیم کرد:

• تلاشهای شدید ما را ادامه دهید و هرگونه اقدامات دیگری را برای تثبیت سیستم مالی انجام دهید.
• اهمیت حمایت از سیاست پولی را ، همانطور که برای شرایط داخلی مناسب تلقی می شود ، بشناسید.
• از اقدامات مالی برای تحریک تقاضای داخلی برای تأثیر سریع ، در صورت لزوم ، ضمن حفظ یک چارچوب سیاسی که منجر به پایداری مالی می شود ، استفاده کنید.
• به اقتصادهای نوظهور و در حال توسعه کمک کنید تا در شرایط مالی دشوار فعلی ، از جمله از طریق تسهیلات نقدینگی و پشتیبانی برنامه ، به امور مالی دسترسی پیدا کنند. ما بر نقش مهم صندوق بین المللی پول (IMF) در پاسخ به بحران تأکید می کنیم ، از تسهیلات نقدینگی کوتاه مدت جدید آن استقبال می کنیم و از بررسی مداوم ابزارها و امکانات آن برای اطمینان از انعطاف پذیری خواستار می شویم.
• بانک جهانی و سایر بانکهای توسعه چند جانبه (MDBS) را تشویق کنید تا از ظرفیت کامل خود در حمایت از برنامه توسعه خود استفاده کنند و ما از معرفی اخیر امکانات جدید بانک جهانی در زمینه های زیرساخت ها و امور مالی استقبال می کنیم.
• اطمینان حاصل کنید که صندوق بین المللی پول ، بانک جهانی و سایر MDB منابع کافی برای ادامه نقش خود در غلبه بر بحران دارند.

اصول مشترک برای اصلاح بازارهای مالی

8- علاوه بر اقدامات انجام شده در بالا ، ما اصلاحاتی را اجرا خواهیم کرد که بازارهای مالی و رژیم های نظارتی را تقویت می کند تا از بحران های آینده جلوگیری شود. مقررات اول و مهمترین مسئولیت تنظیم کننده های ملی است که اولین خط دفاع در برابر بی ثباتی بازار را تشکیل می دهند. با این حال ، بازارهای مالی ما از نظر دامنه جهانی هستند ، بنابراین ، همکاری های بین المللی بین تنظیم کننده ها و تقویت استانداردهای بین المللی ، در صورت لزوم ، و اجرای مداوم آنها برای محافظت در برابر تحولات مرزی ، منطقه ای و جهانی که بر ثبات مالی بین المللی تأثیر می گذارد ، ضروری است. تنظیم کننده ها باید اطمینان حاصل کنند که اقدامات آنها از نظم و انضباط در بازار پشتیبانی می کند ، از تأثیرات منفی بر سایر کشورها ، از جمله داوری نظارتی و حمایت از رقابت ، پویایی و نوآوری در بازار جلوگیری می کند. مؤسسات مالی همچنین باید مسئولیت آشفتگی خود را بر عهده بگیرند و باید نقش خود را برای غلبه بر آن از جمله با شناخت ضرر ، بهبود افشای و تقویت حاکمیت و شیوه های مدیریت ریسک خود انجام دهند.

9- ما متعهد به اجرای سیاست های مطابق با اصول مشترک زیر برای اصلاحات هستیم.

• تقویت شفافیت و پاسخگویی: ما شفافیت بازار مالی را تقویت خواهیم کرد ، از جمله با افزایش افشای مورد نیاز در محصولات مالی پیچیده و اطمینان از افشای کامل و دقیق بنگاه های مالی آنها. برای جلوگیری از ریسک بیش از حد ، باید مشوق ها تراز شوند.
• تقویت مقررات صوتی: ما متعهد می شویم که رژیم های نظارتی ، نظارت محتاطانه و مدیریت ریسک را تقویت کنیم و اطمینان حاصل کنیم که کلیه بازارهای مالی ، محصولات و شرکت کنندگان تنظیم می شوند و یا در معرض نظارت قرار می گیرند ، مطابق با شرایط خود. ما نظارت جدی بر آژانس های رتبه بندی اعتباری ، مطابق با قانون رفتار بین المللی توافق شده و تقویت شده خواهیم داشت. ما همچنین رژیم های نظارتی را نسبت به چرخه اقتصادی مؤثرتر خواهیم کرد ، ضمن اینکه اطمینان حاصل می شود که مقررات کارآمد باشد ، نوآوری را خنثی نمی کند و تجارت گسترده در محصولات و خدمات مالی را ترغیب می کند. ما متعهد به ارزیابی های شفاف از سیستم های نظارتی ملی خود هستیم.
• ترویج یکپارچگی در بازارهای مالی: ما متعهد می شویم با تقویت سرمایه گذار و حمایت از مصرف کننده ، جلوگیری از درگیری منافع ، جلوگیری از دستکاری غیرقانونی بازار ، فعالیت های کلاهبرداری و سوءاستفاده ، و محافظت در برابر خطرات مالی غیرقانونی ناشی از غیرقانونی ، از یکپارچگی بازارهای مالی جهان محافظت کنیم. حوزه های قضاییما همچنین به اشتراک گذاری اطلاعات ، از جمله با توجه به حوزه های قضایی که هنوز متعهد به استانداردهای بین المللی در رابطه با رازداری و شفافیت بانکی نیستند ، ارتقا خواهیم داد.
• تقویت همکاری های بین المللی: ما از تنظیم کننده های ملی و منطقه ای خود می خواهیم تا مقررات و اقدامات دیگر آنها را به روشی مداوم تدوین کنند. تنظیم کننده ها باید هماهنگی و همکاری خود را در تمام بخش های بازارهای مالی ، از جمله با توجه به جریان سرمایه مرزی ، تقویت کنند. تنظیم کننده ها و سایر مقامات ذیربط به عنوان یک موضوع اولویت باید همکاری در مورد پیشگیری از بحران ، مدیریت و حل و فصل را تقویت کنند.
• اصلاح مؤسسات مالی بین المللی: ما متعهد به پیشبرد اصلاحات مؤسسات برتون وودز هستیم تا آنها بتوانند به اندازه کافی تغییر وزن اقتصادی در اقتصاد جهانی را به منظور افزایش مشروعیت و اثربخشی خود نشان دهند. از این نظر ، اقتصادهای نوظهور و در حال توسعه ، از جمله فقیرترین کشورها ، باید صدای و نمایندگی بیشتری داشته باشند. مجمع ثبات مالی (FSF) باید فوراً به عضویت گسترده تر از اقتصادهای نوظهور گسترش یابد ، و سایر نهادهای مهم تنظیم استاندارد باید سریعاً عضویت خود را بررسی کنند. صندوق بین المللی پول ، با همکاری FSF گسترده و سایر نهادها ، باید برای شناسایی بهتر آسیب پذیری ها ، پیش بینی استرس های احتمالی و سریع عمل کند تا نقش اساسی در پاسخ به بحران داشته باشد.

وظیفه وزرا و کارشناسان

10. ما متعهد هستیم که برای اجرای این اصول اقدامی سریع انجام دهیم. ما به وزیران دارایی خود دستور می دهیم ، طبق هماهنگی رهبری G-20 در سال 2009 (برزیل ، انگلیس ، جمهوری کره) ، روند کار و جدول زمانی را برای این کار آغاز کنند. لیست اولیه اقدامات خاص در برنامه اقدام پیوست ، از جمله اقدامات اولویت بالا که باید قبل از 31 مارس 2009 انجام شود ، ارائه شده است.

با مشورت با سایر اقتصادها و نهادهای موجود ، با استفاده از توصیه های چنین کارشناسان برجسته مستقلی که ممکن است آنها را تعیین کنند ، ما از وزرای دارایی خود می خواهیم که توصیه های اضافی ، از جمله در زمینه های خاص زیر را تدوین کنند:

• کاهش در برابر حمایت از چرخه در سیاست های نظارتی ؛
• بررسی و تراز کردن استانداردهای جهانی حسابداری ، به ویژه برای اوراق بهادار پیچیده در مواقع استرس.
• تقویت مقاومت و شفافیت بازارهای مشتقات اعتباری و کاهش خطرات سیستمیک آنها ، از جمله با بهبود زیرساخت های بازارهای بدون نسخه.
• بررسی شیوه های جبران خسارت در رابطه با انگیزه های مربوط به ریسک پذیری و نوآوری.
• بررسی دستورالعمل ها ، حاکمیت و منابع منابع IFIS ؛وت
• تعیین دامنه نهادهای مهم سیستماتیک و تعیین مقررات یا نظارت مناسب آنها.

11. با توجه به نقش G-20 در اصلاحات در سیستم های مالی ، ما تا 30 آوریل 2009 دوباره ملاقات خواهیم کرد تا اجرای اصول و تصمیمات مورد توافق امروز را بررسی کنیم.

تعهد به یک اقتصاد جهانی باز

12. ما می دانیم که این اصلاحات تنها در صورتی موفق خواهد بود که در تعهد به اصول بازار آزاد ، از جمله حاکمیت قانون ، احترام به مالکیت خصوصی ، تجارت و سرمایه گذاری باز ، بازارهای رقابتی و سیستم های مالی کارآمد و مؤثر تنظیم شود. این اصول برای رشد اقتصادی و سعادت ضروری است و میلیون ها نفر از فقر را برداشته و استاندارد جهانی زندگی را به میزان قابل توجهی افزایش داده است. با شناخت ضرورت برای بهبود مقررات بخش مالی ، ما باید از تنظیم بیش از حد جلوگیری کنیم که مانع رشد اقتصادی شود و انقباض جریان سرمایه ، از جمله کشورهای در حال توسعه را تشدید کند.

13. ما بر اهمیت اساسی رد حمایت گرایی و عدم چرخش به سمت داخل در مواقع عدم اطمینان مالی تأکید می کنیم. در همین راستا ، طی 12 ماه آینده ، ما از افزایش موانع جدید برای سرمایه گذاری یا تجارت کالاها و خدمات ، تحمیل محدودیت های جدید صادرات یا اجرای سازمان تجارت جهانی (WTO) اقدامات متناقض برای تحریک صادرات خودداری خواهیم کرد. علاوه بر این ، ما تلاش خواهیم کرد تا امسال به توافق برسیم که منجر به نتیجه گیری موفقیت آمیز در برنامه توسعه دوحه WTO با نتیجه جاه طلب و متعادل می شود. ما به وزرای تجارت خود دستور می دهیم که در صورت لزوم به این هدف برسند و آماده کمک مستقیم باشند. ما همچنین موافقیم که کشورهای ما بیشترین سهم را در سیستم تجارت جهانی دارند و بنابراین هرکدام باید برای دستیابی به چنین نتیجه ای ، کمک های مثبت لازم را انجام دهند.

14. ما به تأثیر بحران فعلی بر کشورهای در حال توسعه ، به ویژه آسیب پذیرترین افراد توجه داریم. ما مجدداً بر اهمیت اهداف توسعه هزاره ، تعهدات کمک به توسعه که ما انجام داده ایم ، تأکید می کنیم و از اقتصادهای توسعه یافته و نوظهور ترغیب می کنیم تا تعهداتی را مطابق با ظرفیت ها و نقش های آنها در اقتصاد جهانی انجام دهند. در همین راستا ، ما مجدداً بر اصول توسعه توافق شده در کنفرانس سازمان ملل در سال 2002 در مورد تأمین اعتبار برای توسعه در مونتری ، مکزیک ، که بر مالکیت کشور تأکید کرده و کلیه منابع تأمین مالی برای توسعه را تأکید می کند ، تأیید می کنیم.

15. ما همچنان متعهد هستیم که به سایر چالش های مهم مانند امنیت انرژی و تغییرات آب و هوا ، امنیت غذایی ، حاکمیت قانون و مبارزه با تروریسم ، فقر و بیماری بپردازیم.

16. با حرکت به جلو ، ما اطمینان داریم که با ادامه مشارکت ، همکاری و چند جانبه گرایی ، ما بر چالش های قبل از ما غلبه خواهیم کرد و ثبات و سعادت را به اقتصاد جهانی باز می گردیم.

برنامه اقدام برای اجرای اصول برای اصلاحات

این برنامه اقدام یک برنامه کاری جامع برای اجرای پنج اصل توافق شده برای اصلاحات ارائه می دهد. وزرای دارایی ما برای اطمینان از انجام وظایف مندرج در این برنامه اقدام به طور کامل و جدی تلاش خواهند کرد. آنها مسئول توسعه و اجرای این توصیه ها در مورد کار مداوم نهادهای مربوطه ، از جمله صندوق بین المللی پول (IMF) ، یک مجمع پایداری مالی گسترده (FSF) و نهادهای تنظیم استاندارد هستند.

تقویت شفافیت و پاسخگویی

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• نهادهای کلیدی استاندارد حسابداری جهانی باید برای تقویت راهنمایی برای ارزیابی اوراق بهادار ، همچنین با در نظر گرفتن ارزیابی محصولات پیچیده و غیرقانونی ، به ویژه در مواقع استرس ، تلاش کنند.
• تنظیم کننده های استاندارد حسابداری باید به طور قابل توجهی کار خود را برای پرداختن به نقاط ضعف در استانداردهای حسابداری و افشای وسایل نقلیه ورق خارج از تعادل پیش ببرد.
• تنظیم کننده ها و تنظیم کننده های استاندارد حسابداری باید افشای مورد نیاز ابزارهای مالی پیچیده توسط بنگاه ها را به شرکت کنندگان در بازار افزایش دهند.
• با توجه به ارتقاء ثبات مالی ، حاکمیت بدنه تنظیم استاندارد حسابداری بین المللی باید بیشتر شود ، از جمله با انجام بررسی عضویت در آن ، به ویژه به منظور اطمینان از شفافیت ، پاسخگویی و رابطه مناسب بین این نهاد مستقل ومقامات مربوطه
• نهادهای بخش خصوصی که قبلاً بهترین شیوه ها را برای استخرهای خصوصی سرمایه و/یا صندوق های تامینی ایجاد کرده اند ، باید پیشنهادهایی را برای مجموعه ای از بهترین شیوه های یکپارچه ارائه دهند. وزرای دارایی باید کفایت این پیشنهادات را ارزیابی کنند ، و به تجزیه و تحلیل تنظیم کننده ها ، FSF گسترش یافته و سایر نهادهای مربوطه می پردازند.

• بدنهای استاندارد جهانی حسابداری باید به سمت هدف ایجاد یک استاندارد جهانی با کیفیت بالا کار کنند.
• تنظیم کننده ها ، سرپرستان و تنظیم کننده های استاندارد حسابداری ، در صورت لزوم ، باید با یکدیگر و بخش خصوصی به صورت مداوم همکاری کنند تا از کاربرد مداوم و اجرای استانداردهای حسابداری با کیفیت بالا اطمینان حاصل کنند.
• مؤسسات مالی باید افشای ریسک افزایش یافته را در گزارش خود ارائه دهند و تمام خسارات را به صورت مداوم ، مطابق با بهترین روش های بین المللی ، فاش کنند. تنظیم کننده ها باید برای اطمینان از اینکه صورتهای مالی یک موسسه مالی شامل یک تصویر کامل ، دقیق و به موقع از فعالیت های شرکت (از جمله فعالیت های برگه خارج از تعادل) است ، تلاش کنند و به طور مداوم و منظم گزارش می شوند.

تقویت تنظیم صدا

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• صندوق بین المللی پول ، FSF گسترش یافته و سایر تنظیم کننده ها و نهادها باید توصیه هایی را برای کاهش خدمات چرخه ای ارائه دهند ، از جمله بررسی چگونگی ارزیابی و اهرم ، سرمایه بانکی ، جبران اجرایی و شیوه های ارائه ممکن است روند چرخه ای را تشدید کند.

• تا آنجا که کشورها یا مناطق قبلاً چنین کاری نکرده اند ، هر کشور یا منطقه ای متعهد می شود که در مورد ساختار و اصول سیستم نظارتی خود را مرور و گزارش دهد تا اطمینان حاصل شود که با یک سیستم مالی مدرن و به طور فزاینده جهانی سازگار است. برای این منظور ، کلیه اعضای G-20 متعهد به انجام گزارش برنامه ارزیابی بخش مالی (FSAP) هستند و از ارزیابی های شفاف سیستم های نظارتی ملی کشورها پشتیبانی می کنند.
• نهادهای مناسب باید ماهیت متمایز مقررات را در بخش های بانکی ، اوراق بهادار و بیمه بررسی کنند و گزارشی را ارائه دهند که موضوع را بیان می کند و توصیه هایی را در مورد پیشرفت های مورد نیاز ارائه می دهد. مروری بر دامنه مقررات مالی ، با تأکید ویژه بر مؤسسات ، ابزارها و بازارهایی که در حال حاضر تنظیم نشده اند ، همراه با اطمینان از تنظیم تمام موسسات مهم سیستماتیک ، باید نیز انجام شود.
• مقامات ملی و منطقه ای باید با توجه به تجربه اخیر ، رژیم های قطعنامه و قوانین ورشکستگی را بررسی کنند تا اطمینان حاصل کنند که آنها اجازه می دهند یک باد منظم از مؤسسات مالی پیچیده و مرزهای مرزی بزرگ باشد.
• تعاریف سرمایه باید برای دستیابی به اقدامات مداوم از کفایت سرمایه و سرمایه هماهنگ شود.

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• تنظیم کننده ها باید برای اطمینان از اینكه آژانس های رتبه بندی اعتباری بالاترین استانداردهای سازمان بین المللی تنظیم كنندگان اوراق بهادار را رعایت كنند ، اقدامات خود را انجام دهند و از تضاد منافع جلوگیری كنند ، افشای بیشتری را برای سرمایه گذاران و صادرکنندگان فراهم كنند و رتبه بندی را برای محصولات پیچیده متمایز كنند. این امر به اطمینان از اینكه آژانس های رتبه بندی اعتباری مشوق های مناسب و نظارت مناسب دارند ، به آنها كمك می كند تا آنها بتوانند نقش مهم خود را در ارائه اطلاعات و ارزیابی های بی طرفانه به بازارها انجام دهند.
• سازمان بین المللی تنظیم کننده های اوراق بهادار باید اتخاذ آژانس های رتبه بندی اعتبار از استانداردها و سازوکارهای نظارت بر رعایت انطباق را بررسی کند.
• مقامات باید اطمینان حاصل كنند كه مؤسسات مالی سرمایه كافی را در مقادیر لازم برای حفظ اعتماد به نفس حفظ می كنند. تنظیم کننده های استاندارد بین المللی باید الزامات سرمایه تقویت شده برای فعالیت های ساختاری و اوراق بهادار ساختاری بانک ها را تعیین کنند.
• سرپرستان و تنظیم کننده ها ، با استفاده از راه اندازی قریب الوقوع خدمات همتایان مرکزی برای مبادلات پیش فرض اعتباری (CD) در برخی از کشورها ، باید: تلاش برای سرعت بخشیدن به خطرات سیستمیک CDS و معاملات مشتقات بدون نسخه (OTC). اصرار داشته باشید که شرکت کنندگان در بازار از سیستم عامل های معاملاتی یا تجارت الکترونیکی برای قراردادهای CDS پشتیبانی می کنند. گسترش شفافیت بازار مشتقات OTC ؛و اطمینان حاصل کنید که زیرساخت های مشتقات OTC می توانند از حجم رشد پشتیبانی کنند.

• آژانس های رتبه بندی اعتباری که رتبه بندی عمومی را ارائه می دهند باید ثبت شوند.
• سرپرستان و بانکهای مرکزی باید رویکردهای قوی و بین المللی سازگار برای نظارت نقدینگی و عملیات نقدینگی بانک مرکزی برای بانکهای مرزی ایجاد کنند.

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• تنظیم کننده ها باید برای تقویت شیوه های مدیریت ریسک بانکها ، مطابق با بهترین شیوه های بین المللی ، راهنمایی های پیشرفته ای را ایجاد کنند و باید شرکت های مالی را ترغیب کنند که کنترل های داخلی خود را مجدداً مورد بررسی قرار دهند و سیاست های تقویت شده ای را برای مدیریت ریسک صدا انجام دهند.
• تنظیم کننده ها باید رویه هایی را تدوین و پیاده سازی کنند تا اطمینان حاصل شود که شرکت های مالی سیاست هایی را برای مدیریت بهتر ریسک نقدینگی ، از جمله با ایجاد کوسن های نقدینگی قوی ، اجرا می کنند.
• سرپرستان باید اطمینان حاصل كنند كه بنگاههای مالی فرایندهایی را ایجاد می كنند كه اندازه گیری به موقع و جامع غلظت ریسک و موقعیت های ریسك بزرگ طرف مقابل را در بین محصولات و جغرافیاها فراهم می كند.
• بنگاهها باید مدلهای مدیریت ریسک خود را مجدداً ارزیابی کنند تا در برابر استرس محافظت کنند و در مورد تلاش های خود به سرپرستان گزارش دهند.
• کمیته بازل باید در صورت لزوم نیاز به مطالعه و کمک به توسعه مدل های جدید تست استرس بنگاهها داشته باشد.
• مؤسسات مالی باید انگیزه های داخلی روشنی برای ارتقاء ثبات داشته باشند و باید از طریق تلاش داوطلبانه یا اقدامات نظارتی ، از برنامه های جبران خسارت که پاداش بازده کوتاه مدت بیش از حد یا ریسک پذیری را دارند ، اقدام شود.
• بانک ها باید مدیریت ریسک مؤثر و دقت کافی نسبت به محصولات ساختاری و اوراق بهادار را اعمال کنند.

اقدامات میان مدت

• نهادهای تنظیم استاندارد بین المللی ، کار با طیف گسترده ای از اقتصادها و سایر نهادهای مناسب ، باید اطمینان حاصل کنند که سیاست گذاران نظارتی آگاه هستند و قادر به پاسخ سریع به تکامل و نوآوری در بازارهای مالی و محصولات هستند.
• مقامات باید تغییرات اساسی در قیمت دارایی و پیامدهای آنها را برای اقتصاد کلان و سیستم مالی رصد کنند.

ارتقاء یکپارچگی در بازارهای مالی

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• مقامات ملی و منطقه ای ما باید با هم همکاری کنند تا همکاری های نظارتی بین حوزه های قضایی در سطح منطقه ای و بین المللی را تقویت کنند.
• مقامات ملی و منطقه ای باید برای ارتقاء اطلاعات در مورد تهدیدات داخلی و مرزی برای ثبات بازار تلاش کنند و اطمینان حاصل کنند که مقررات قانونی ملی (یا منطقه ای ، در صورت لزوم) برای رفع این تهدیدات کافی است.
• مقامات ملی و منطقه ای همچنین باید برای محافظت از بازارها و سرمایه گذاران ، به ویژه در برابر دستکاری در بازار و کلاهبرداری در بازار ، قوانین رفتار تجاری را بررسی کنند و همکاری های مرزی خود را برای محافظت از سیستم مالی بین المللی در برابر بازیگران غیرقانونی تقویت کنند. در صورت سوء رفتار ، باید یک رژیم مجازات مناسب وجود داشته باشد.

اقدامات میان مدت

• مقامات ملی و منطقه ای باید اقدامات ملی و بین المللی را که از سیستم مالی جهانی محافظت می کند ، در برابر صلاحیت های غیرمجاز و غیر شفاف که خطرات فعالیت مالی غیرقانونی را ایجاد می کند ، پیاده سازی کنند.
• کارگروه اقدام مالی باید کار مهم خود را در برابر پولشویی و تأمین مالی تروریسم ادامه دهد و ما از تلاش های بانک جهانی حمایت می کنیم - ابتکار عمل بازیابی دارایی های سرقت شده (STAR).
• مقامات مالیاتی با استفاده از کار نهادهای مربوطه مانند سازمان همکاری و توسعه اقتصادی (OECD) ، باید تلاش های خود را برای ارتقاء مبادله اطلاعات مالیاتی ادامه دهند. عدم شفافیت و عدم تبادل اطلاعات مالیاتی باید به شدت مورد توجه قرار گیرد.

تقویت همکاری های بین المللی

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• سرپرستان باید به عنوان بخشی از تلاش برای تقویت نظارت بر شرکتهای مرزی ، برای ایجاد دانشکده های نظارتی برای کلیه موسسات مهم مالی مرزی همکاری کنند. بانکهای بزرگ جهانی باید برای بحث و گفتگوهای جامع در مورد فعالیتهای شرکت و ارزیابی خطرات ناشی از آن ، به طور مرتب با کالج نظارتی خود ملاقات کنند.
• تنظیم کننده ها باید تمام اقدامات لازم را برای تقویت ترتیبات مدیریت بحران مرزی ، از جمله همکاری و برقراری ارتباط با یکدیگر و با مقامات مناسب انجام دهند و در صورت لزوم لیست های تماس کاملی را تهیه کنند و تمرینات شبیه سازی را انجام دهند.

اقدامات میان مدت

• مقامات ، به ویژه در مورد کار تنظیم کننده ها ، باید اطلاعاتی را در مورد مناطقی که همگرایی در اقدامات نظارتی مانند استانداردهای حسابداری ، حسابرسی و بیمه سپرده پیشرفت می کند ، جمع آوری کند ، نیاز به پیشرفت شتاب دارد یا جایی که ممکن است امکان پیشرفت وجود داشته باشد.
• مقامات باید اطمینان حاصل كنند كه اقدامات موقت برای بازگرداندن ثبات و اعتماد به نفس دارای حداقل تحریف هستند و به صورت به موقع ، به خوبی توالی و هماهنگ ناخوشایند هستند.

اصلاح مؤسسات مالی بین المللی

اقدامات فوری تا 31 مارس 2009

• FSF باید به عضویت گسترده تر از اقتصادهای نوظهور گسترش یابد.
• صندوق بین المللی پول با تمرکز بر نظارت ، و FSF گسترش یافته با تمرکز خود بر تنظیم استاندارد ، باید همکاری خود را تقویت کند و تلاش های خود را برای ادغام بهتر پاسخ های نظارتی و نظارتی در چارچوب سیاست های کلان پیشگیرانه و انجام تمرینات هشدار اولیه تقویت کند.
• صندوق بین المللی پول ، با توجه به عضویت جهانی و تخصص اصلی کلان مالی خود ، باید با هماهنگی نزدیک با FSF و دیگران نقش اصلی را در ترسیم درس از بحران فعلی ، مطابق با دستورالعمل آن داشته باشد.
• ما باید کفایت منابع صندوق بین المللی پول ، گروه بانک جهانی و سایر بانکهای توسعه چند جانبه را مرور کنیم و در صورت لزوم آماده افزایش آنها باشیم. IFI ها همچنین باید به بررسی و تطبیق ابزارهای وام دهی خود برای تأمین نیازهای کافی اعضای خود و تجدید نظر در نقش وام خود با توجه به بحران مالی مداوم ادامه دهند.
• ما باید روشهای بازگرداندن دسترسی کشورهای در حال ظهور و در حال توسعه به اعتبار و از سرگیری جریان سرمایه های خصوصی را که برای رشد و توسعه پایدار از جمله سرمایه گذاری در زیرساخت های مداوم بسیار مهم است ، کشف کنیم.
• در مواردی که اختلالات شدید در بازار دسترسی محدود به تأمین مالی لازم برای سیاست های مالی ضد چرخه دارد ، بانک های توسعه چند جانبه باید اطمینان حاصل کنند که در صورت لزوم ، تمهیداتی برای پشتیبانی از آن وجود دارد ، در صورت لزوم ، کشورهایی که دارای سابقه خوب و سیاست های صوتی هستند.

اقدامات میان مدت

• ما تأکید کردیم که مؤسسات برتون وودز باید به طور جامع اصلاح شوند تا بتوانند به اندازه کافی تر نشان دهنده تغییر وزن اقتصادی در اقتصاد جهانی باشند و نسبت به چالش های آینده پاسخگو باشند. اقتصادهای نوظهور و در حال توسعه باید در این نهادها صدای و نمایندگی بیشتری داشته باشند.
• صندوق بین المللی پول باید بررسی های نظارتی جدی و یکدست را از همه کشورها انجام دهد ، و همچنین توجه بیشتری به بخش های مالی آنها و ادغام بهتر بررسی ها با برنامه های ارزیابی مشترک بخش مالی صندوق بین المللی پول/بانک جهانی انجام دهد. بر این اساس ، نقش صندوق بین المللی پول در ارائه مشاوره سیاست کلان مالی تقویت می شود.
• اقتصادهای پیشرفته ، صندوق بین المللی پول و سایر سازمان های بین المللی باید برنامه های ظرفیت سازی را برای اقتصادهای نوظهور بازار و کشورهای در حال توسعه در مورد تدوین و اجرای مقررات مهم جدید ، مطابق با استانداردهای بین المللی ارائه دهند.